招商瑞泽一年握有期夹杂型证券投资基金（A 类份额）基金居品良友摘抄更新
招商瑞泽一年握有期夹杂型证券投资基金（A 类份额）基金
居品良友摘抄更新
编制日历：2024 年 8 月 19 日
送出日历：2024 年 8 月 26 日
本摘抄提供本基金的遑急信息，是招募阐明书的一部分。
作出投资决定前，请阅读竣工的招募阐明书等销售文献。
一、居品概况
招商瑞泽一年握有
基金简称 基金代码 010018
期夹杂
招商瑞泽一年握有
下属基金简称 下属基金代码 010018
期夹杂 A
招商基金经管有限 中国工商银行股份
基金经管东说念主 基金托管东说念主
公司 有限公司
基金合同收效日 2020 年 8 月 27 日
基金类型 夹杂型 来去币种 东说念主民币
运作形势 其他通达式
通达频率 每个通达日可申购，每笔份额的最短握有期限为 1 年
启动担任本基金基
基金司理 李毅 金司理的日历
证券从业日历 2008 年 3 月 1 日
启动担任本基金基
基金司理 林澍 金司理的日历
证券从业日历 2016 年 10 月 11 日
《基金合同》收效后，辘集 20 个使命日出现基金份额握有东说念主数目
活气 200 东说念主或者基金财富净值低于 5000 万元情形的，基金经管东说念主
其他
应当在如期陈说中给以显露；辘集 50 个使命日出现前述情形的，
基金合同应当断绝，无需召开基金份额握有东说念主大会。
二、基金投资与净值弘扬
（一） 投资指标与投资策略
投资者可阅读本基金《招募阐明书》“基金的投资”章节了解注释情况。
本基金以追求全王人收益为指标，在严格礼貌风险的前提下，追求基金资
投资指标
产的永恒安谧升值。
本基金的投资领域为具有考究无比流动性的金融器具，包括国内照章刊行上
市的股票和存托根据（包括主板、中小板、创业板偏执他中国证监会允
投资领域 许基金投资的股票和存托根据）、港股通方针股票、债券（包括国债、央
行单据、金融债券、企业债券、公司债券、中期单据、短期融资券、超
短期融资券、次级债券、政府复古机构债、政府复古债券、场所政府债、
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可调理债券、可隔离来去可转债、可交换债券偏执他经中国证监会允许
投资的债券）、财富复古证券、债券回购、同行存单、银行进款、货币市
场器具、股指期货、国债期货，以及法律法则或中国证监会允许基金投
资的其他金融器具，但须安妥中国证监会的干系章程。
本基金投资于评级在 AA+及以上司别的信用债，其中投资于 AAA 评级
的信用债占信用债投资比例为 50%-100%，投资于 AA+评级的信用债占
信用债投资比例为 0-50%。干系资信评级机构须取得中国证监会证券评
级业务许可。
本基金可根据干系法律法则和基金合同的商定参与融资业务。
如法律法则或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金经管东说念主在履行
恰当设施后，不错将其纳入投资领域。
本基金投资组合中股票、存托根据投资比例为基金财富的 0-30%，其中
投资于港股通方针股票的比例不跨越股票财富的 50%。本基金投资于同
业存单的比例不得跨越基金财富净值的 20%。本基金每个来去日日终在
扣除股指期货合约和国债期货合约需交纳的来去保证金后，应当保握不
低于基金财富净值 5%的现款或到期日在一年以内的政府债券。其中，现
金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。股指期货、国债期
货的投资比例衔命国度干系法律法则。
本基金可根据投资策略需要或不同确立地市集环境的变化，选拔将部分
基金财富投资于港股通方针股票或选拔不将基金财富投资于港股通方针
股票，基金财富并非势必投资港股通方针股票。
要是法律法则对基金合同商定投资组合比例收尾进行变更的，待履行相
应设施后，以变更后的章程为准。
本基金以获取全王人收益为投资目的，选用稳健的投资策略，在礼貌投资
风险的基础之上详情大类财富确立比例，力图使投资者得回较为合理的
全王人收益。本基金的投资策略由大类财富确立策略、股票投资策略、债
券投资策略、财富复古证券投资策略、股指期货投资策略、国债期货投
主要投资策略 资策略等部分构成。
具体投资策略包括：（1）大类财富确立策略；（2）股票投资策略；
（3）债券投资策略；（4）财富复古证券投资策略；（5）股指期货投资
策略；（6）国债期货投资策略；（7）参与融资业务的投资策略；（8）
存托根据投资策略。
沪深 300 指数收益率*10%+恒生概述指数收益率（经汇率治愈后）*5%+
事迹比较基准
中证全债指数收益率*85%
本基金是夹杂型基金，预期收益和预期风险高于货币市集基金和债券型
基金。
本基金财富投资于港股通方针股票，会濒临港股通机制下因投资环境、
投资方针、市集轨制以及来去功令等互异带来的私有风险，包括港股市
风险收益特征 场股价波动较大的风险（港股市集实行 T+0 反转来去，且对个股不设涨
跌幅收尾，港股股价可能弘扬出比 A 股更为剧烈的股价波动）、汇率风险
（汇率波动可能对基金的投资收益形成损失）、港股通机制下来去日不连
贯可能带来的风险（在内地开市香港休市的情形下，港股通不可闲居交
易，港股不可实时卖出，可能带来一定的流动性风险）等。
（二） 投资组结伙产确立图表/区域确立图表
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（三） 自基金合同收效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期事迹比较
基准的比较图
注：1.基金合同收效以前按实验期限筹画，不按通盘当然年度进行折算。
三、投本钱基金波及的用度
（一） 基金销售干系用度
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以下用度在申购/赎回基金经过中收取：
份额（S）或金额
用度类型 （M）/握有期限 收费形势/费率 备注
（N）
M 申购费（前收费） 0.6% -
万元
注：基金经管东说念主不错针对特定投资东说念主（如待业金账户等）开展费率优惠举止，详见基金
经管东说念主发布的干系公告。
本基金劝诱锁定握有期，每份基金份额的锁定握有期为 1 年，投资者需至少握有本基金
基金份额满 1 年。本基金在锁定握有期届满后的下一个使命日起不错建议赎回肯求，不收取
赎回费。
（二） 基金运作干系用度
以下用度将从基金财富中扣除：
用度类别 收费形势/年费率或金额 收取方
经管费 年费率：1.00% 基金经管东说念主和销售机构
托管费 年费率：0.15% 基金托管东说念主
销售行状费 - 销售机构
审计用度 年用度金额：37，000.00 元 司帐师事务所
信息显露费 年用度金额：120，000.00 元 章程显露报刊
指数许可使用费 - 指数编制公司
《基金合同》收效后与基金
干系的讼师费、基金份额握
有东说念主大会用度、基金的证券
来去用度、基金的银行汇划
用度、基金干系账户的开户
及珍摄用度等用度，以及按
其他用度 干系行状机构
照国度相关章程和《基金合
同》商定，不错在基金财产
中列支的其他用度。用度类
别详见本基金《基金合同》
及《招募阐明书》或其更
新。
注：1、本基金来去证券、基金等产生的用度和税负，按实验发生额从基金财富扣除；
额类别用度，且年金额为预估值，最终实验金额以基金如期陈说显露为准。
（三） 基金运作概述用度测算
若投资者申购本基金份额，在握惟恐刻，投资者需开销的运作费率如下表：
基金运作概述费率（年化）
- 1.18%
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注：基金经管费率、托管费率、销售行状费率（若有）为基金现行费率，其他运作用度
以最近一次基金年报显露的干系数据为基准测算。
四、风险揭示与遑急辅导
（一） 风险揭示
本基金不提供任何保证。投资者可能损失投本钱金。
投资有风险，投资者购买基金时应慎重阅读本基金的《招募阐明书》等销售文献。
一）本基金特定风险如下：
具有对股票市集的系统性风险，不可完全藏匿市集下降的风险，在市集大幅高潮时也不可保
证基金净值概略完全奴隶或卓越市集高潮幅度。
金融养殖品是一种金和会约，其价值取决于一种或多种基础财富或指数，其评价主要源
自于对挂钩财富的价钱与价钱波动的预期。投资于养殖品需承受市集风险、信用风险、流动
性风险、操气派险和法律风险等。由于养殖品每每具有杠杆效应，价钱波动比喻针器具更为
剧烈，惟恐候比投资方针财富要承担更高的风险。何况由于养殖品订价相当复杂，不恰当的
估值有可能使基金财富濒临损失风险。
股指期货汲取保证金来去轨制，由于保证金来去具有杠杆性，当出现不利行情时，股价
指数轻细的变动就可能会使投资者权益遇到较大损失。股指期货汲取逐日无欠债结算轨制，
要是莫得在章程的时刻内补足保证金，按章程将被强制平仓，可能给投资带来要害损失。
国债期货汲取保证金来去轨制，由于保证金来去具有杠杆性，当相应期限国债收益率出
现不利变动时，可能会导致投资东说念主权益遇到较大损失。国债期货汲取逐日无欠债结算轨制，
要是莫得在章程的时刻内补足保证金，按章程将被强制平仓，可能给投资带来要害损失。
（1）信用风险：基金所投资的财富复古证券之债务东说念主出现走嘴，或在来去经过中发生
交收走嘴，或由于财富复古证券信用质料裁减导致证券价钱下降，形成基金财产损失。
（2）利率风险：市集利率波动会导致财富复古证券的收益率和价钱的变动，一般而言，
要是市集利率上升，本基金握有财富复古证券将濒临价钱下降、本金损失的风险，而要是市
场利率下降，财富复古证券利息的再投资收益将濒临下降的风险。
（3）流动性风险：受财富复古证券市集限制及来去活跃进度的影响，财富复古证券可
能无法在归拢价钱水平上进行较大数目的买入或卖出，存在一定的流动性风险。
（4）提前偿付风险：债务东说念主可能会由于利率变化等原因进行提前偿付，从而使基金资
产濒临再投资风险。
本基金可投资港股通方针股票，在来去时刻内提交订单依据的港币买入参考汇率和卖出
参考汇率，并不就是最闭幕算汇率。港股通来去日日终，中国证券登记结算有限背负公司进
行净额换汇，将换汇成本按成交金额摊派至每笔来去，详情来去实验使用的结算汇率。故本
基金投资濒临汇率风险。
（1）本基金将通过内地与香港股票市集来去互联互通机制投资于香港市集，在市集进
入、投资额度、可投资对象、来去功令、税务战术等方面王人有一定的收尾，而且此类收尾可
能会不断治愈，这些收尾成分的变化可能对本基金参预或退出当地市集形成拦阻，从而对投
资收益以及闲居的申购赎回产生平直或波折的影响。
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（2）香港市集来去功令有别于内地 A 股市集功令，此外，在互联互通机制下参与香港
股票投资还将濒临包括但不限于如下特殊风险：
者将濒临在停市时刻无法进行港股通来去的风险；出现上交所证券来去行状公司认定的来去
特殊情况时，上交所证券来去行状公司将可能暂停提供部分或者一说念港股通行状，投资者将
濒临在暂停行状时刻无法进行港股通来去的风险；
得的港股通股票之外的联交所上市证券，只可通过港股通卖出，但不得买入，上交所另有规
定的除外；因港股通股票权益分配或者调理等情况取得的联交所上市股票的认购权柄在联交
所上市的，不错通过港股通卖出，但不得行权；因港股通股票权益分配、调理或者上市公司
被收购等所取得的非联交所上市证券，不错享有干系权益，但不得通过港股通买入或者卖出；
结算对投资者设定的意愿搜集期比香港结算的搜集期稍早达成；投票莫得权益登记日的，以
投票截止日的握有当作筹画基准；投票数目超出握出奇量的，按照比例分配握有基数。以上
所述成分可能会给本基金投资带来特殊来去风险。
握有期内不可办理赎回及调理转出业务。因此基金份额握有东说念主濒临在锁定握有期内不可赎回
基金份额的风险。
金财富净值低于 5000 万元情形的，基金合同应当断绝，无需召开基金份额握有东说念主大会。投
资东说念主将濒临《基金合同》提前断绝的风险。
本基金的投资领域包括存托根据，可能濒临存托根据价钱大幅波动致使出现较大耗损的
风险，以及与存托根据刊行机制干系的风险，包括存托根据握有东说念主与境外基础证券刊行东说念主的
鼓吹在法律地位、享有权柄等方面存在互异可能激勉的风险；存托根据握有东说念主在分成派息、
愚弄表决权等方面的特殊安排可能激勉的风险；存托契约自动敛迹存托根据握有东说念主的风险；
因多地上市形成存托根据价钱互异以及波动的风险；存托根据握有东说念主权益被摊薄的风险；存
托根据退市的风险；已在境外上市的基础证券刊行东说念主，在握续信息显露监管方面与境内可能
存在互异的风险；境表里法律轨制、监管环境互异可能导致的其他风险。
债券回购为擢升基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。举例：回购来去中，
来去敌手在回购到期时不可偿还一说念或部分证券或价款，形成基金财富损失的风险；回购利
率大于债券投资收益而导致的风险；由于回购操作导致投资总量放大，进而放大基金组合风
险的风险；债券回购在对基金组合收益进行放大的同期，也放大了基金组合的波动性（步调
差），基金组合的风险将会加大；回购比例越高，风险露出进度也就越高，对基金净值形成
损失的可能性也就越大。如发生债券回购交收走嘴，质押券可能濒临被处置的风险，因处置
价钱、数目、时刻等的省略情，可能会给基金财富形成损失。
二）本基金濒临的其他风险如下：
（4）上市公司策动风险；（5）购买力风险；
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产的流动性风险评估；（3）广泛赎回情形下的流动性风险经管措施；（4）实行备用的流动
性风险经管器具的情形、设施及对投资者的潜在影响；
他风险。
具体内容详见本基金《招募阐明书》。
（二） 遑急辅导
中国证监会对本基金召募的注册或核准，并不标明其对本基金的价值和收益作出本质性
判断或保证，也不标明投资于本基金莫得风险。
基金经管东说念主依照恪尽责守、敦朴信用、严慎奋力的原则经管和运用基金财产，但不保证
基金一定盈利，也不保证最低收益。
基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额握有东说念主和基金合同确当事东说念主。
各方当事东说念主愉快，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》相关的一切争议，如经
友好协商未能处治的，任何一方均有权将争议提交中国海外经济交易仲裁委员会按照其届
时有用的仲裁功令进行仲裁，仲裁地点为北京。仲裁裁决是结尾性的并对各方当事东说念主具有
敛迹力，仲裁用度和讼师用度由败诉方承担。
基金居品良友摘抄信息发生要害变更的，基金经管东说念主将在三个使命日内更新，其他信息
发生变更的，基金经管东说念主每年更新一次。因此，本文献内容比拟基金的实验情况可能存在一
定的滞后，如需实时、准确获取基金的干系信息，敬请同期关怀基金经管东说念主发布的干系临时
公告等。
五、其他良友查询形势
以下良友详见基金经管东说念主网站 www.cmfchina.com 客服电话：400-887-9555
● 《招商瑞泽一年握有期夹杂型证券投资基金基金合同》、
《招商瑞泽一年握有期夹杂型证券投资基金托管契约》、
《招商瑞泽一年握有期夹杂型证券投资基金招募阐明书》
● 如期陈说，包括基金季度陈说、中期陈说和年度陈说
● 基金份额净值
● 基金销售机构及讨论形势
● 其他遑急良友
六、其他情况阐明
无
一个色综合
